股票市场作为金融市场的重要组成，是社会主义市场经济不可或缺的部分。股票市场作用的充分发挥依赖其效性的高低，研究中国股票市场有效性问题具有基础性理论意义和重要的现实意义。该书以8章的篇幅，紧紧围绕市场有效性这一研究主题，沿着理论一实证一套用的顺序逐展开，研究方法和手段有其独到之处。

《南京大学博士文丛》总序(洪银兴)
序
摘要
导论
一、研究的主要题与意义
二、主要概念的界定
三、研究思路和方法
四、研究的主要内容
五、主要的研究发现与结论
六、研究的可能创新和不足
第一章 转轨与新兴的中国股票市场
第一节 中国股票市场的发展概况
一、1990.12-1996.1中国股票市场的起步阶段
二、1996.1-1994.4 中国股票市场的初步发展阶段
三、1999.5-2003.9证券市场发展的新阶段
第二节 我国股票市场存在的主要问题
一、股权结构不合理
二、上市公司经营业绩未能可持续增长
三、证券市场的集中单一性
四、市场监管和投资者保护问题
第三节 中国股票市场的波动特徵
一、数据与基本统计
二、研究方法:GARCH(p,q)-M模型
第二章 股票市场有效性理论文献综述
第一节 市场有效性的理论框架
一、股票市场有效性的体系结构
二、股票价格与市场有效性
三、信息与市场有效性
第二节 股票市场信息有效性基本概念与描述
一、有效市场理论的产生
二、有效市场假说的正式定义
三、有效市场的实证含义
四、有效市场的分类及其检验
五、完全有效市场的描述
第三节 有效市场理论的发展
一、过去收益率的短期预测能力
二、其他预测变数
三、关于有效市场理论的争论
……
第三章 中国股市弱式有效性检验